利用天使投资者为你的企业融资的利与弊
本文是关于企业融资.
天使投资是一种更灵活、更不正式的融资方式,尤其是与风险投资家等更专业的投资者相比,而且天使投资并不适合所有企业。你可能会发现这很容易创业贷款或者一个创业贷款的替代方案-可能更有意义。
在你开始的过程之前寻求天使投资对于您的业务,我们列出了7个优点和7个缺点供您考虑。
优点 | 缺点 |
---|---|
创业公司没问题 | 是否有空取决于你认识谁 |
所有地点和行业都符合条件 | 条款可能含糊不清,融资也可能缓慢 |
文书工作很少 | 平均金额低于风险投资 |
不需要每月付款 | 投资者需要一个将债务转换为股权的选项 |
包括指导和支持 | 天使投资者的支持和指导可能有限 |
提供社交机会 | 创始人的控制权减少,角色可能不明确 |
今后可以提供资金援助 | 预计将快速增长 |
利用天使投资者为你的企业融资的7个优点
对于一个可能做不到的企业来说获得小额商业乐鱼游戏app下载贷款在美国,无论是创业时间太短,还是处于风险较高的行业,天使投资者都是一个不错的另类融资选择。以下是为什么天使投资者可能适合你的创业公司的七个原因。
1.创业不是问题
与其他类型的创业融资相比,天使投资不那么正式,也更灵活,因此天使投资者是创业企业的绝佳支持者。然而,在投资之前,天使投资者希望看到业务正在增长,项目正在快速增长。
2.所有地点和行业都符合条件
虽然许多创业公司都来自纽约、波士顿和旧金山等大城市,但在这些城市之间的每个小镇上也都有成功的创业公司。天使投资者在北美各地都能找到这样的创业公司。一份2021年的报告天使资本协会(ACA)显示有近8500名ACA成员分布在30个州和加拿大的两个省。
此外,由于天使投资者选择他们感兴趣的业务,几乎每个行业都可以获得融资。这份2021年的报告显示,天使投资者支持的行业包括科技、金融、医疗保健、消费品、教育、政府和能源。
天使投资者也愿意参与进来高风险公司或行业,如果他们有高投资回报的潜力。这些投资者可以介入并为银行和风险资本家可能认为风险太大的行业提供资金。
3.文书工作很少
与商业贷款相比,你不需要太多的文书工作来完成天使投资,虽然你需要提出一个宣传,财务预测和商业计划。通常,一个兑换的注意这是一种有利率或贴现率、估值上限和到期日的短期债务,用于完成投资。投资者可以在特定的日期或事件将可转换债券转换为优先股。
4.不需要月供
因为天使投资不是贷款,它不需要每月支付,这可以帮助你的短期现金流,因为你不需要每月支付贷款。天使投资者最终会在收购或筹集新资金时得到回报。
5.包括指导和支持
你不仅从天使投资者那里获得了资金,而且还获得了他们的知识。这对创业公司来说是至关重要的,因为你在做商业决策时可以依靠投资者的知识,从而获得更大的成功。
6.提供社交机会
天使投资人可以帮助你与潜在客户建立联系,帮助你发展业务。投资者还可以将你与他们支持过的其他初创公司联系起来,这有助于形成战略合作伙伴关系。其他一些企业可能想要对你的公司进行战略投资,这可能会导致未来的收购。
7.未来资金援助是可用的
因为天使投资者会在你的公司进行未来融资时得到回报,所以投资者有动机帮助你的公司尽快达到目标。天使投资者会与其他投资者建立联系,帮助你加快这个过程,让你有时间经营你的企业,而不是寻找未来的投资者。
利用天使投资者为你的企业融资的7个缺点
虽然使用天使投资者来资助你的创业公司有很多好处,但这并不是每个人的正确选择——你甚至可能找不到投资者。另外,你放弃了你公司的一部分股权,这可能会带来额外的问题。以下是天使投资可能不适合你的7个原因。
1.可用性取决于你认识谁
虽然有网上资源可以找到天使投资人,比如AngelList而且FundersClub在美国,吸引投资者并不容易。在很多情况下,你获得天使投资的最佳机会是与投资者有业务联系。他们已经了解你和你的业务,这让你比其他初创公司更有优势。如果你依赖的是你不认识的天使投资者,那么说服他们投资你的企业的几率就会大大降低。
2.条款可能含糊不清,融资可能缓慢
由于天使投资不像其他类型的创业公司融资那样正式,潜在交易的谈判条款可能会很复杂。双方都想确保自己能得到一笔好交易,这通常会导致口头上的反复,但永远不会达成最终协议。当你试图推动这个过程完成时,试着把条款起草进一份协议。
3.平均金额低于风险投资
虽然天使投资的金额可能高达100万美元,但这并不常见。超过70%的天使交易在美国上市2021年的研究美国资本协会发布的房产价格不到20万美元。在获得天使投资后,你可能很快就需要进行另一轮融资。
4.投资者需要有将债务转换为股权的选择权
天使投资者通常以20%的溢价获得可转换债券。在下一次估值时,投资者可以将债务转换为股权。你筹集资金的次数越多,你就会捐出越多的公司股权。在某些情况下,由于天使投资和风险资本投资给予的股权,原始所有者成为少数股东。
5.预计将快速增长
天使投资者希望他们的投资能尽快获得回报,因为投资者希望创业公司能在三到五年内迅速发展。这意味着这些投资者会迫使你继续发展你的公司,即使这违背了你公司的长期计划。尽管你打算保持公司规模小,但这些愿望可能与天使投资者的期望相悖。
6.创始人控制减少,角色可能不明确
当你继续通过天使投资筹集资金时,你就会继续放弃公司的股权——这意味着投资者会加强对你公司的控制。虽然咨询更多的专家可以带来商业成功和决策,但也可能导致公司朝着与你预期不同的方向发展。此外,拥有投资者可能会使在公司内部定义领导角色变得困难,而所有者和投资者之间的权力斗争可能会让你的企业陷入困境。
7.天使投资者的支持和指导可能有限
虽然许多天使投资者也是他们所投资领域的专家,但情况并非总是如此,因为每个天使投资者都带来了不同程度的专业知识。在同意投资之前,你应该先看看投资者的资质。
此外,天使投资人可能已经投资了很多初创公司,他们可能无法像你希望的那样随时帮助你——他们甚至可能有自己的商业利益,无法帮助你。如果你指望投资者的指导,确保在同意融资之前清楚地陈述这些预期。
底线
在向天使投资者寻求投资之前,有很多事情需要你考虑。有很多积极的方面,包括获得可以提升你的业务的专业知识。有风险的公司和行业对天使投资者来说不是什么问题,你可以通过投资者的关系网找到未来的投资者。
然而,你放弃了你公司的股权,因此,你的一些决策权。投资者将期望迅速获得投资回报,并利用他们的影响力实现这一目标。而且,你可能根本找不到天使投资人。
在向你的企业进行天使投资之前,除了与你的财务和法律顾问交谈外,还要考虑以上所有因素。